Утренний рынок: рубль, нефть, санкции и новый ПИФ на Мосбирже
Для MOEX/info" class="event-insight-ticker-link">IMOEX и MOEX/info" class="event-insight-ticker-link">IMOEXF ключевым остаётся риск новых санкций и обсуждения замороженных активов, что поддерживает умеренную волатильность. Падение Brent и газа давит на нефтяные и газовые бумаги, а иск к «Элементу» создаёт локальный негатив для ELMT. Новый ПИФ на Мосбирже — небольшой позитив для MOEX и рынка структурированных инструментов.
💼 Начинаем день инвестора: к утреннему кофе — главное, что происходит на рынке Официальные курсы Банка России ⬇️ 🔴 USD/RUB: 83,62 −0,17% 🔴 EUR/RUB: 93,72 −0,05% 🔴 CNY/RUB: 12,50 −0,03% Товарно-сырьевой рынок ⬇️ 🔴 Brent: $107,81 −1,87% 🟢 Золото: $4 184,04 +0,45% 🔴 Газ: $3,075 −1,32% Политика и экономика⬇️ • Путин предложил Трампу и Си Цзиньпину обсудить Украину на трехсторонней встрече. Встреча может пройти на саммите АТЭС 18–19 ноября в Шэньчжэне, пишет WSJ. Владимир Путин предложил этот формат в разговоре с Дональдом Трампом 9 октября для обсуждения условий прекращения конфликта. Участие Украины и европейских стран не предусмотрено. Трамп пока не согласился. Китай, по данным издания, не возражает, если встречу поддержит президент США. • Трамп взял 60 дней на оценку последствий возможных санкций против России. США проанализируют влияние новых ограничений и связанных с ними пошлин на американскую и мировую экономику. Об этом заявил госсекретарь Марко Рубио. Оценка необходима из-за напряженности на энергетических рынках, включая ситуацию вокруг Ирана и Ормузского пролива, а также удары по энергетической инфраструктуре. Вашингтон учитывает и положение Индии — крупного покупателя российских энергоносителей и важного партнера США. Решение о мерах примут после анализа этих факторов. • Европа и Британия активизировали обсуждение использования замороженных активов России для Украины. В Евросоюзе к вопросу призывают вернуться Германия, Швеция и Финляндия: Еврокомиссия должна оценить потребности Украины в финансировании и представить варианты помощи, включая использование российских средств, пишет Politico. Главным препятствием остаются возражения Бельгии, где в депозитарии Euroclear хранится основная часть активов. Страна опасается судебных исков и финансовых рисков. Согласованного решения об использовании самих замороженных средств в ЕС пока нет. • Счетная палата предупредила о риске инфляции выше 4% в 2027 году. Заложенное в проект бюджета замедление роста цен недостаточно обосновано, следует из заключения Счетной палаты. Достижению цели могут помешать ослабление рубля, рост потребительского спроса и корректировка тарифов ЖКХ. Собственный прогноз ведомство не составляет. Участники октябрьского макроэкономического опроса ЦБ ожидают инфляцию на уровне 5% в следующем году вместо ранее прогнозировавшихся 4,6%, а возвращения к цели — лишь в 2029-м. При этом более высокий рост цен может затормозить снижение ключевой ставки и потребовать дополнительных бюджетных расходов на индексацию выплат и обслуживание госдолга. Фондовый рынок ⬇️ На Мосбирже появится первый ПИФ секьюритизированных облигаций. До конца октября на Московской бирже начнут торговаться паи первого фонда, специализирующегося на вложениях в секьюритизированные облигации. Управляющие компании уже включают такие бумаги в портфели, но отдельных ПИФов для них прежде не создавали. Доходность этих облигаций выше, чем у классических, однако анализ осложняется особенностями кредитных портфелей, лежащих в их основе. Дополнительные ограничения — небольшое число эмитентов и низкая ликвидность вторичного рынка. Эмитенты и бизнес • Структура Элемента подала иск к Минпромторгу на 314,8 млн рублей. НИИМА «Прогресс», входящий в микроэлектронный холдинг Элемент, требует взыскать средства по договору от 2022 года. Иск подан в Арбитражный суд Москвы. По данным Коммерсанта, спор связан с задержками выплаты субсидии на развитие микроэлектроники, которые начались с середины 2024 года. Издание связывает их с дефицитом бюджетного финансирования. При этом сам «Прогресс» ранее трижды штрафовали за просрочки освоения серийного производства микросхем. Торговые инструменты MOEX ELMT IMOEXF,RGBIF @tb_invest_news